Home / Blog / 90% шанса на рост канадской ставки в среду, 12 июля
90% шанса на рост канадской ставки в среду, 12 июля

90% шанса на рост канадской ставки в среду, 12 июля

Переданные сигналы прошлой недели:

UK MARKIT MANUFACTURING PMI [Sell1], пара GBPUSD упала на 15 пунктов после сигнала.

US ISM MANUFACTURING PMI [Buy2], USDJPY выросла на 16 пунктов.

US NONFARM PAYROLLS [Buy1], USDJPY выросла 20 пунктов в первую минуту.

US ADP NONFARM EMPLOYMENT CHANGE [Sell1], USDJPY упал на 10 пунктов.

US EIA NATURAL GAS STORAGE CHANGE [Sell1], #NG упал на 20 пунктов.

Главными событиями недели стали отчеты рынка труда Канады и США, если в первом случае статистика заставила рынки рассчитывать на повышение процентной ставки Банка Канады до 0.75%, то во втором – инвесторы испытывают сомнения относительно скорости следующего повышения ставки ФРС (что, странно, если посмотреть таблицу фьючерсов от CME Group).

USD

В ожидании Non-Farm Payrolls пятницы, доллар выборочно реагировал на внешние раздражители, одним из которых стала публикация (в среду) протоколов заседания FOMC, прошедшего еще несколько недель назад. В протоколах косвенно наблюдаются разногласия среди членов Комитета, что настораживает рынки в отношении перспектив еще одного повышения процентной ставки ФРС в этом году.

Второй занозой для бакса оказалась публикация предварительных данных трудоустроенных от ADP, в четверг. Данные вышли существеннее ниже прогнозов (158К против 185К прогноза), что на фоне твита Трампа в понедельник (использовал слово weak по отношению к рынку труда), насторожило рынки относительно оптимизма предстоящей публикации NFP.

Инвесторы не получают достаточно убедительных сигналов о том, что Джаннет Йеллен вскоре поднимет ставку, и сомневаются в дальнейшем ужесточении политики ФРС, что подтверждает еще один «смешанный» отчет рынка труда, опубликованный в пятницу:

US Average Hourly Earnings [m/m]       0.2% (-0.1%)      0.3 %

US Unemployment Rate              4.4% (0.1%)        4.3 %

US Nonfarm Payrolls     222 (43)               179

US Average Hourly Earnings [y/y]            2.5% (-0.1%)      2.6 %

Тем не менее, фьючерсные контракты продолжают закладывать в цены высокую вероятно повышения ставки в декабре:

GBP

Значение индекса Manufacturing PMI оказались ниже прогнозов в понедельник, что и положило начало падению котировок фунта на этой неделе.

Во вторник снижение «подпитал» упавший индекс деловой активности в строительстве (Construction PMI), а в среду — аналогично сократившийся PMI индекс в сфере услуг (Services PMI).

Brexit продолжает подтачивать экономику Великобритании, большой блок данных промышленного производства пятницы оказался «в красной зоне» и ниже ожиданий аналитиков, как следствие, на фоне ожидания вероятного повышения процентной ставки со стороны Банка Англии — фунт значительно проиграл доллару США в конце недели.

Инфляция остается главным инструментом, почему Банк Англии не должен затягивать повышение ставки. Не забывайте следить за показателем CPI.

AUD&NZD

Котировки австралийской валюты начали падение за день до заседания РБА по процентным ставкам – Центробанк Австралии во вторник своими протоколами заседания подтвердил приверженность к стимулированию экономики и мягкой монетарной политике, разочаровав при этом трейдеров.

Негатив от Резервного банка Австралии «утащил» вниз и котировки «новозеландца». Падение чуть приостановило (но ненадолго) рост индекса доверия в деловых кругах (от NIZER), вышедшего во вторник.

На фоне роста объемов экспорта, Китай удерживал курс NZD, а трейдеры выкупали снижения всю неделю.

СAD

Канадские финансовые рынки начали торговать со вторника, отпраздновав день образования государства, поэтому «отыгрывать» взлет нефти (с понедельника до вторника) канадцу пришлось с однодневным опозданием, что привело к сильному укреплению CAD на сессии в течении рабочей недели.

Котировки получили дополнительный макроэкономический стимул в виде значительно выросшей занятости выше прогноза, что на фоне ожиданий повышения процентной ставки Канады значительно подпитало аппетит быков по CAD.

Кажется, рынки уже окончательно поверили в повышение процентной ставки Банка на следующей неделе, а вероятность такого события, по их мнению, составляет 90%. Уже сейчас мы видим прогнозы роста ставки до 0,75% (от текущих 0,5%) в предстоящую среду, 12 июля.

Ожидаемые события наступающей недели

Пожалуй, главными событиями предстоящей недели станут: заседание Банка Канады (рынок на 90% уверен в повышении процентной ставки), а также статистика рынка труда Великобритании (Банк Англии собирается ужесточить монетарную политику в «ближайшие месяцы).

И первый, и второй отчеты выйдут в среду. Особенно трудным может оказаться британский отчет, так как он содержит в себе комплексный поток данных с вероятностью конфликта между ними. Обратите внимание на дополнительные комментарии на сайте для каждого из индикаторов перед торгами.

Также обратите внимание на выступление Yellen в четверг, рынок в некоторой растерянности относительно монетарных перспектив FOMC и будет следить за ФРС пуще обычного.

В пятницу будет опубликован комплексный отчет данных инфляции и розничных продаж США, что также будет трудно применим к торговле и потребует дополнительного опыта так как данные, выходят одновременно.

Переданные сигналы прошлой недели:

UK MARKIT MANUFACTURING PMI [Sell1], пара GBPUSD упала на 15 пунктов после сигнала.

US ISM MANUFACTURING PMI [Buy2], USDJPY выросла на 16 пунктов.

US NONFARM PAYROLLS [Buy1], USDJPY выросла 20 пунктов в первую минуту.

US ADP NONFARM EMPLOYMENT CHANGE [Sell1], USDJPY упал на 10 пунктов.

US EIA NATURAL GAS STORAGE CHANGE [Sell1], #NG упал на 20 пунктов.

 

Полный календарь предстоящих торговых событий, которые можно использовать для алгоритмической торговли вы можете найти на странице торговых сигналов.

Комментарии (3)

  • anon
    Bumble (не проверено)

    A mozhete sdelat tak chtoby otsutstvie triggera tozhe mozhno bylo nastroit v kachestve clicka? Naprimer segodnya s Kanadskoy stavkoy otsutstvie trigera bylo yavnym signalom k prodazhe USDCAD tak kak tret economistov vse zhe ne ozhidali povysheniya stavki. Takoe chasto byvaet kogda est raznoglasiya prognozov.

    июл 12, 2017
  • Аватар пользователя Mark Arnaus
    Mark Arnaus

    Мы обычно делаем так, когда это позволяет ситуация, просто ставим 0 на отклонение. Но в этот раз во-первых: рынок уже заложил 95% на повышение ставки - этот факт был отыгран, во-вторых движение было по протоколам, а не по ставке, Вы могли видеть как цена откатывалась на всю катушку после рывка, собирая стопы, а потом пошла после чтения "текстов".

    июл 12, 2017
  • anon
    Ivan (не проверено)

    Спасибо за Вашу работу. Прогноз оправдался.

    сен 06, 2017

Leave a comment